j9九游會登錄入口首頁7月15日，東吳基金發(fā)布了旗下基金經(jīng)理劉元海管理的東吳移動互聯(lián)混合二季度報告。公告顯示，截至二季度末j9九游會登錄入口首頁，該產(chǎn)品最新規(guī)模37.05億元，與一季度末的21.51億元相比，增長了15.54億元。今年上半年，東吳移動互聯(lián)混合的回報率超過20%。

　　調倉換股方面，與一季度末相比，東吳移動互聯(lián)在二季度加倉了立訊精密、韋爾股份、中際旭創(chuàng)、滬電股份、新易盛、水晶光電，兆易創(chuàng)新、歌爾股份、鵬鼎控股、工業(yè)富聯(lián)成為新晉二季度重倉股，拓普集團j9九游會登錄入口首頁、金山辦公、天孚通信、德賽西威退出前十大重倉股之列。

　　從行業(yè)配置變化上看，劉元海減倉了、等智能汽車概念類股票，、等消費電子類股票成新晉“心頭好”。

　　劉元海在二季報中表示，一季度末，本基金以AI算力及應用、電子半導體以及汽車智能化三大方向配置為主，其中AI算力配置比例相對較高。去年下半年全球電子行業(yè)景氣見底回升，今年一季度行業(yè)延續(xù)景氣上行趨勢。從歷史經(jīng)驗看在景氣上行周期中，可能是關注電子比較好的時間段。另外二季度海外科技巨頭在開發(fā)者大會中表明AI大模型有望在手機、PC機以及AIOT（物聯(lián)網(wǎng)設備）等端側落地，AI硬件時代有望開啟j9九游會登錄入口首頁，或將驅動全球電子半導體行業(yè)景氣復蘇強度超出市場預期j9九游會登錄入口首頁。此外，一季報A股電子半導體公司股價跌幅較大，股價處在歷史相對低位。A股電子半導體或處在三重底：盈利底、估值底和位置底，電子半導體中長期投資機會或將來臨。因此，二季度本基金加大與AI相關的電子半導體配置。由于6月份以來A股電子半導體以及二季度AI算力有相對較好表現(xiàn)j9九游會登錄入口首頁，這是二季度本基金凈值取得相對較好收益表現(xiàn)的重要原因之一。

　　展望下半年，劉元海認為，可能存在結構性投資機會，重點關注科技和紅利資產(chǎn)的投資機會?！坝捎谶@一輪全球科技創(chuàng)新驅動力來自于AI人工智能，因此我們認為未來科技股投資策略核心點或是擁抱AI，誰的AI含量高，誰的投資機會或許就比較大?！眲⒃１硎荆叭ツ曛两馎I算力表現(xiàn)比較強，我們認為未來AI算力需求有望保持快速增長態(tài)勢，AI算力或許仍然存在投資機會。站在當前時間點，我們更為關注AI應用的投資機會，包括：（1）AI大模型在端側落地驅動AI硬件時代的開啟，投資機會：電子半導體等；（2）AI技術在智能駕駛領域的應用，投資機會：汽車智能駕駛產(chǎn)業(yè)鏈等；（3）AI人形機器人；（4）擁抱AI的軟件公司。中短期，我們更為關注前兩個AI應用有望帶來的投資機會?！?/p>